1.3　交易准则

交易准则是作者20多年交易生涯成功与失败的总结，每条准则都针对交易的特定问题而设计。如果你能始终遵守这些准则，你一定能到达胜利的彼岸，享受自由的交易生活。

1.3.1　交易的是图表

交易的是图表作为第一条准则是因为交易常常会被市场上各种各样的消息所左右，而使我们执行违背价格运动规律的交易行为。坚持交易的是图表准则能过滤掉许多市场传言、谣言、谎言。即使是真实的消息，坚持该准则也能避免被主力庄家所利用。在牛市中，如果市场出现利空消息，价格往往会低开高走，逆大众思维而行。在熊市中，如果市场出现利多消息，价格往往也会高开低走。

2012年，在我国宏观调控进入尾声阶段，政府加大微调力度，连续3次降低金融机构存款准备金率，2次降低银行贷款基准利率，上证指数都表现为高开低走，继续保持其原来的下跌运动趋势，从2012年5月的2 451点，下探到2012年8月底的2 032点。

2007年，在全球一片牛市声中，上证指数处在大牛市之中，政府连续7次加息，市场都表现为低开高走的特征，继续保持其原来的强势上升趋势。

2015的政府救市，连续5次降息，政府组织了国家队救市，花费了近万亿元资金，市场仍然恐慌性下跌，直至现在还处在探底过程中，创业板与中小板尤其严重，许多股票都跌回到了几年前的起点。如果我们不紧贴图表，适时离开，则后果非常严重。

这一准则要求我们交易必须紧贴图表，图表是市场运动的脉搏；不要被政策、新闻所左右，否则，我们将会被市场利用，使我们的交易失败。

1.3.2　关注的是系统

关注的是系统作为交易的第二条准则，要求我们必须把焦点放在交易系统上，依据系统进出。坚持该准则能够过滤掉市场中各种复杂的、自相矛盾的“专家”的评论与建议，权威人士的点评、监管层的呼声等诸如此类的权威言论，使我们的交易保持独立性，使我们的进出建立在市场图表基础之上，避开我们的主观臆断、偏见、私利等人性的弱点，这也是使自己成为职业交易员的重要过程。交易的特殊性就在于其独立性、独断性。交易系统的建立可以与同行研讨，相互借鉴，但交易行为必须独立进行。

1.3.3　控制的是仓位

控制的是仓位作为第三条准则是针对人性贪婪本性而设计的，是控制人性贪婪的一个有效措施。资金的风险管理简单地说就是设计好每次交易的仓位，计算出合适的建仓数量，它是成功交易的重要组成部分。

仓位过小，我们一定会后悔，影响我们的交易业绩；仓位过大，一旦市场不与我们的交易同步，就有可能造成重大损失，甚至面临被洗出市场的危险。大多数人容易犯第二种错误，他们渴望致富，幻想能一夜暴富，因而常常满仓操作，几个回合下来，多数交易者都会失去主动进攻的能力，不是深套其中，就是损失惨重。只能等待着市场的再次复苏，期盼着“救世主”的光临。如果光临，则已是三年五载的事情了。

1.3.4　检验的是账户

我们交易的成败都将在账户上得到体现。坚持每天检验交易账户是动态判断我们交易状况的唯一方法。坚持该准则还能检验我们的交易系统的有效性，以及及时发现我们是否已经进入赌博状态，避免滑入深渊。如果一个月内，我们的账户市值损失超过6%，则表明我们的交易出现了问题，应该停止交易，离开市场一段时间，重新审视我们的交易系统，分析我们的交易记录，反问我们的内心世界，平静地问问自己，“我在赌博吗？问题出在哪里”？交易员只有在离开市场，才能平静地思考与分析，找到问题的真正原因。然后才能进行再交易。

许多业余选手采取的交易策略是前面的交易被套其中，然后再补仓摊平，继续持有。如果市场继续下跌，再补仓，再摊平。一般不会去关心资金账户的变动情况，其结果是三年五载可能都不会赢利。我有位朋友，买了广州控股，持有7年，仍然没有解套，这是多么不可思议的事情啊！

美国交易员，拉尔夫·文斯的计算机测试证明了，追加补仓是一种失败的交易策略。文斯的结论是绝对不可以补仓摊平，绝对不可以追加保证金；如果必须平仓，就应该平掉那些亏损最严重的仓位，立即认错损失最小。

1.3.5　坚持的是计划

坚持的是计划作为第五条交易准则是避免情绪化交易的有力措施。交易最容易犯的重大错误之一，就是情绪化交易，这是交易市场的固有属性。无论我们身在何处，市场的情绪化一定会感染每一位交易者。很多业余人士都会被市场的涨跌所感染，而入场交易，其结果常常是进入就被套，“割肉”离场就上涨；市场的“奇怪”事情经常光顾这些情绪化交易者，几个回合下来，他们的信心丧失殆尽，被市场搞得晕头转向、精疲力竭。

成功的交易必须是坚持自己的交易计划，依据自己的交易系统进行交易。下单之前，明确什么地方进入、什么地方止损、什么地方离场。交易市场具有“赌博”的性质，但职业交易本身不是玩“转盘”。

1.3.6　关键的是心态

交易心态是交易的核心问题，是交易准则中的灵魂。一切交易行为都由人的内心世界而决定。无论是价格的涨跌，还是盘整都是由市场控制群体的心理倾向所决定的。一轮上升行情是由做多的群体对市场价值被低估，预期会走高的心理倾向所引起的，多方愿意付出更高的价格承接空方筹码，从而推动价格走高。一轮下降行情是由做空的群体对市场价值被高估，预期会走低的心理倾向所引起的，空方愿意以更低的价格出售其筹码，从而引起价格的下降。当多空双方群体对市场价值的估计处在一定范围时，价格就会进入盘整阶段，这是形成阻力位与支持位的内在原因。

对同一张图表，如果我们具有多头心理倾向，往往会看到做多的信息；如果我们具有做空的心理倾向，往往会看到做空的信息。如果我们的心理倾向与市场同步，我们就会成为赢家；如果我们的心理倾向与市场不同步，就很有可能成为输家。一个平和的心态是避免贪婪与情绪化交易的关键，是成功交易的核心所在。